Learning Interval-Valued Fuzzy Cognitive Maps with PSO Algorithm for Abnormal Stock Return Prediction
Konferenční objektOtevřený přístuppeer-reviewedpostprintDatum publikování
2017
Autoři
Vedoucí práce
Oponent
Název časopisu
Název svazku
Vydavatel
Springer
Abstrakt
Stock return prediction is considered a challenging task in financial domain. The existence of inherent noise and volatility in daily stock price returns requires a highly complex prediction system. Generalizations of fuzzy systems have shown promising results for this task owing to their ability to handle strong uncertainty in dynamic financial markets. Moreover, financial variables are usually in difficult to interpret causal relationships. To overcome these problems, here we propose an interval-valued fuzzy cognitive map with PSO algorithm learning. This system is suitable for modelling complex nonlinear problems through causal reasoning. As the inputs of the system, we combine causally connected financial indicators and linguistic variables extracted from management discussion in annual reports. Here we show that the proposed method is effective for predicting abnormal stock return. In addition, we demonstrate that this method outperforms fuzzy cognitive maps and adaptive neuro-fuzzy rule-based systems with PSO learning.
Rozsah stran
p. 113-125
ISSN
0302-9743
Trvalý odkaz na tento záznam
Projekt
GA16-19590S/Analýza témat a sentimentu vícenásobných textových zdrojů pro finanční rozhodování
Zdrojový dokument
Theory and Practice of Natural Computing
Vydavatelská verze
https://link.springer.com/chapter/10.1007/978-3-319-71069-3_9
Přístup k e-verzi
embargoed access
Název akce
6th International Conference on the Theory and Practice of Natural Computing (18.12.2017 - 20.12.2017, Praha)
ISBN
978-3-319-71068-6
Studijní obor
Studijní program
Signatura tištěné verze
Umístění tištěné verze
Přístup k tištěné verzi
Klíčová slova
Stock market, Interval-valued fuzzy cognitive map, PSO algorithm, Abnormal stock return, Akciový trh, Intervalově ohodnocená fuzzy kognitivní mapa, Algoritmus PSO, Abnormální výnos akcií